Где бы занять оптимизма? Многие участники банковского рынка готовы платить за него по повышенной ставке, ибо сгущающиеся тучи, молнии и громы не дают новогодним гирляндам гореть красиво. Настроение у многих банковских работников – ниже плинтуса. Но хоть стакан наполовину пуст, а работать надо.

Артем Констандян, президент Промсвязьбанка: «Риски в корпоративном кредитовании повысятся»

- В 2013 году мы наблюдали замедление темпов роста российской экономики – по итогам 10 месяцев 2013 года темп прироста индекса промышленного производства был около нуля. Прогноз по росту ВВП в целом в 2013 году в течение года несколько раз пересматривался и в итоге остановился на 1,5% против первоначальных 2,3%. При этом перспективы на 2014 год также были пересмотрены ОЭСР с 3,6% до 2,3%. Безусловно, в условиях стагнации российской экономики меняются реалии и для банковского сектора.

Среди ключевых моментов мы отмечаем повышение рисков по корпоративному кредитному портфелю. Учитывая снижение прибыльности деятельности предприятий на фоне роста просроченной кредиторской задолженности, стоит ожидать повышения риска в корпоративном кредитовании. В частности, это может выразиться в росте проблемных кредитов.

Несмотря на то, что уровень просроченной задолженности в целом по корпоративному сектору снижается, в отдельных направлениях мы отчетливо видим ухудшение качества: добывающий сегмент, химическая отрасль и ЦБК, производство транспортных средств в текущем году уже показывают негативную динамику. Устойчивое снижение уровня просроченной задолженности можно наблюдать разве что в оптовой и розничной торговле, что, на наш взгляд, демонстрирует глубинные процессы в экономике.

Повышение рисков в розничном кредитовании обусловлено двумя ключевыми факторами. Первый – стагнация в экономике. Учитывая неблагоприятную конъюнктуру для создания рабочих мест, мы наблюдаем некоторый рост уровня безработицы (5,3% в сентябре 2013 года против 5,0% годом ранее). В 2014 году, по последним прогнозам Минэкономразвития, показатель достигнет 5,9% (ранее прогнозировался на уровне 5,7%).

Кроме того сравнительно высокая инфляция приводит к стагнации в темпах роста реальных денежных доходов населения, в том числе вследствие замораживания индексации зарплат для представителей бюджетной сферы. Оба фактора отрицательно влияют на кредитоспособность заемщика – физического лица.

В последнее время наблюдается повышение закредитованности населения, что приводит к ухудшению качества обслуживания имеющейся долговой нагрузки. Вкупе с мерами Центробанка по снижению темпов роста потребительского кредитования это приводит к росту просроченной задолженности.

Помимо ухудшения конъюнктуры банки будут разбираться с последствиями своего слабого андеррайтинга в предыдущие периоды, когда ставка была сделана, в первую очередь, на темпы роста и завоевание долей на рынке банковского ритейла. В результате, мы ожидаем, что в 2014 году продолжится ухудшение качества розничного кредитного портфеля и, вероятно, просрочка достигнет своего пикового значения.

Поскольку прогноз по темпам роста экономики на следующий год ненамного превышает текущий уровень, то, соответственно, не стоит ожидать и всплесков в темпах роста корпоративного кредитования. Скорее, они ограничатся 10–15%, как и в 2013 году. Ситуация в розничном кредитовании сейчас развивается по несколько иным сценариям, в том числе благодаря превентивным мерам Центрального банка. В результате, в 2014 году темпы роста кредитования физических лиц вряд ли поднимутся значительно выше 25%, обозначенных ЦБ.

К «системным» рискам мы относим действия Банка России по борьбе с банками, проводящими «нелегальные» операции. В частности, истории с рядом банков, закончившиеся отзывом лицензий, привнесли нервозность во взаимоотношения между кредитными организациями, что, в частности, отразилось на МБК. Мы ожидаем, что в 2014 году продолжится политика ЦБ по борьбе с «непрозрачными» банками, что сохранит напряженность в третьем  эшелоне финансового сектора. Одним из последствий является перераспределение ликвидности в пользу крупных банков, где предпочитают теперь хранить ликвидность небольшие банки, в меньшей степени доверяя коллегам своего круга. На появляющиеся новости в СМИ об отзыве также реагирует население, помня о ситуациях 2008 года. В результате уже начался и, на наш взгляд, продолжится в 2014 году переток депозитов в более крупные финансовые институты.

Таким образом, хотя в целом позиции по ликвидности у российского банковского сектора довольно устойчивые, третий эшелон окажется под давлением удорожания стоимости фондирования и доступности ресурсов.

Руслан Зиннуров, вице-президент Запсибкомбанка: «У малых банков будут проблемы с ликвидностью»

- Необходимо признать, что развитие макроэкономической ситуации в России находится в зависимости от темпов роста экономик Еврозоны, США и Китая. Если в декабре прогноз Европейского Центробанка по развитию экономики Еврозоны в 2013 году был подтвержден на снижении ВВП на 0,4%, то в 2014 году ЕЦБ ожидает роста экономики на 1,1% против 1% ранее. Наиболее консервативные прогнозы аналитиков по развитию экономики США в 2014 году предусматривают рост от 2%. Плановый темп прироста ВВП Китая, самого крупного торгово-экономического партнера России, снижается относительно результатов предыдущих лет, однако остается на высоком, по сравнению с другими странами уровне, – 7,5% по прогнозам на 2014 год.

Поступательный выход из кризиса ряда экономик Еврозоны и дальнейшее наращивание темпов роста ВВП США будет являться основным внешним фактором, способствующим ускорению развития отечественной экономики. Однако не стоит забывать о внутренних проблемах: по итогам 2013 года рост индекса промышленного производства и инвестиций в основной капитал намечен на минимальном уровне, отток капитала из страны сохранится на уровне $55–60 млрд., что сопоставимо с итогами предыдущих двух лет. Отсутствие изменений в предпринимательском и инвестиционном климате напрямую сказывается на развитии банковского сектора страны.

Темпы развития банковского сектора значительно превышают динамику экономических показателей, однако имеют тенденцию на снижение в связи со сложившейся ситуацией в экономике.

Экономические перемены в деятельности банков в 2014 году будут сопровождаться ужесточением требований Центрального Банка. Политика Центрального Банка в текущий период направлена на сокращение рисков банковской системы, в том числе за счет ужесточения требований к капиталу банков и введения нормативных требований по ликвидности (Базель III), вводимых с 1 января 2014 года. Политика снижения рисков сопровождается сокращением темпов роста беззалогового кредитования в рамках контроля максимальных ставок по вкладам и кредитам, возможного увеличения ставок страховых взносов в фонд Агентства по страхованию вкладов по вкладам, привлекаемым по повышенным процентным ставкам, а также за счет других административных предписаний. Результаты политики «закручивания гаек» – с учетом последних случаев с 1 января по 13 декабря 2013 года прекратили свою деятельность в принудительном порядке 30 кредитно-финансовых организаций.

В условиях ужесточения политики регулирования ЦБ темп прироста активов банковского сектора в 2014 году может быть ниже 15%. В связи с этим ситуация с кредитованием будет иметь тенденцию на снижение его темпов до 20–25% по розничному направлению. По корпоративному направлению можно ожидать текущих уровней прироста кредитного портфеля. Прирост вкладов населения и средств юридических лиц в следующем году, вероятно, несколько снизится относительно темпов текущего года.

С учетом сохранения высокого темпа объемов просроченной задолженности и снижения темпов кредитования повышается уровень кредитных рисков. С проблемой «плохих» долгов столкнутся, в первую очередь, розничные банки, специализирующиеся на необеспеченном потребительском кредитовании. Приоритетом в работе банков на данный момент становится обеспечение качества кредитного портфеля, что напрямую влияет на финансовую устойчивость банка, одного из основополагающих принципов деятельности Запсибкомбанка.

В связи с ограничением ЦБ ставок по привлечению денежных средств населения и ростом репутационных рисков банки могут столкнуться с проблемами ликвидности, особенно остро это может коснуться малых банков.

Ухудшение ликвидности повлечет за собой некоторое повышение ставок привлечения, что может привести к сокращению процентной маржи банков в условиях одновременного снижения ставок по кредитам. Таким образом, данная ситуация повлияет на сокращение процентной маржи, в связи с чем в банковской отрасли возрастает роль риск-менеджмента и повышения эффективности деятельности банков.

Тем не менее ожидать резкого ухудшения в деятельности банков не стоит, так как банковский сектор генерирует прибыль на уровне, близком к максимальному.

Андрей Гончаров, председатель правления Первобанка (Самара): «Корпоративные заемщики сокращают свои инвестиционные программы»

- Ситуация в банковской системе связана с процессами, происходящими в экономике страны. В 2014 году темпы развития экономики будут невысокими, Минэкономразвития прогнозирует рост ВВП в пределах 2,5%. Со своей стороны, мы видим сокращение инвестиционных программ наших заемщиков, снижение потребительского спроса. Полагаю, что в следующем году в целом по стране темпы роста портфеля кредитов юридическим лицам будут несколько ниже, чем в текущем.

Думаю, снизятся темпы роста кредитования и частных лиц. Если говорить о закредитованности россиян, о которой так активно говорили в уходящем 2013 году, то их задолженность перед банками значительно меньше, чем в других странах. Да и количество банков в России на одного человека и на один населенный пункт значительно меньше, чем и в Америке и в Европе. Существует одна диспропорция – у россиян долг по нецелевым кредитам (коротким, необеспеченным) гораздо больше, чем долг по ипотеке и автокредитам. Думаю, в перспективе в России доля обеспеченных кредитов тоже будет увеличиваться.

Введение с 1 января 2014 года стандартов «Базель III», ужесточающих требования к капиталу банков, для большинства банков не будет носить революционного характера. Многие из них уже в этом году начали применять основные принципы «Базеля» для усовершенствования своих бизнес-процессов. Введение новых стандартов вместе с проводимой ЦБ РФ политикой, направленной на четкое соблюдение банками всех требований, будет способствовать укреплению банковской системы страны. Думаю, 2014 год станет периодом новых качественных изменений деятельности банков, что положительно отразится на всей российской экономике.

Сергей Шпетер, старший вице-президент «Национальной службы взыскания»: «Банки будут искать резервы для удержания маржинальности»

На наш взгляд, в 2014 году розничный банковский рынок будет испытывать на себе влияние сразу нескольких тенденций.

Во-первых, замедление темпов роста розничного кредитного портфеля, которое мы наблюдаем в уходящем году, продолжится. Это обусловлено, прежде всего, политикой Банка России, который не раз декларировал свою обеспокоенность высокими темпами роста кредитования населения и возможными рисками массовых дефолтов. В связи с этим были предприняты шаги по увеличению норм резервирования под необеспеченные кредиты и повышены коэффициенты риска при расчете достаточности капитала. В 2014 году Центробанк вновь повысит коэффициенты риска для необеспеченных потребительских кредитов, что дополнительно притормозит роста рынка. Помимо этого, на снижение темпов роста кредитных портфелей окажет влияние рост долговой нагрузки населения и, соответственно, сужение базы платежеспособных заемщиков.

Во-вторых, мы прогнозируем увеличение темпов роста и доли просроченной задолженности. Накопленная в период бурного роста в 2012 году и отчасти в 2013 году база кредитной задолженности в 2014 году начнет перетекать в просроченные долги, что наряду с замедлением объемов выдачи новых кредитов может вызвать рост доли просроченной задолженности на 1–1,5 процентного пункта. Однако мы не говорим о резком росте просрочки, поскольку после урегулирования ситуации с накопленной задолженностью прошлых периодов положение стабилизируется.

Ужесточение требований со стороны ЦБ поставило банки перед необходимостью значительных инвестиций в капитал и дополнительных отчислений в резервы. Поэтому в качестве третьей тенденции мы прогнозируем усиление перераспределения банковского рынка. Сокращение доходов от кредитных операций и, как следствие, снижение маржинальности подталкивает банки к поиску новых моделей функционирования.

Ряд мер регулятора по отзыву лицензий взбудоражил вкладчиков и поспособствовал перетоку пассивной базы из частных в государственные банки. В связи с принятием нового закона «О потребительском кредитовании» банки вынуждены снижать ставку кредитования. Таким образом, негосударственные банки второго эшелона, с одной стороны, столкнулись с необходимостью значительных инвестиций, с другой, со снижением доходности операций. И мы сможем наблюдать перераспределение розничного рынка в пользу крупных государственных и частных банков, которые могут предложить заемщикам более привлекательную стоимость кредитов. Кроме того, надо отметить, что уровень сервиса в государственных банках за последние три года заметно улучшился, что наряду с более низкими ставками значительно повышает их привлекательность перед потенциальными клиентами. Для банков негосударственного сектора в 2014 году будет несколько путей развития – увеличение капитала за счет средств акционеров, либо слияние с другими игроками рынка, либо поиск резервов для удержания маржинальности бизнеса. К числу которых относится сокращение расходов на непрофильные операции, увеличение доли комиссионных доходов в общем портфеле, сокращение количества отделений. Также стоить отметить, что снижение доходности розничных кредитных портфелей в 2014 году приведет к необходимости снижения издержек за счет сокращения расходов на фронт-офис. Следуя мировым тенденциям можно прогнозировать активизацию услуг в сфере Digital banking.

Максим Богомолов, директор по развитию бизнеса коллекторского агентства Filbert: «Просрочка будет расти быстрее кредитного портфеля»

- На наш взгляд будущий год для всей банковской сферы и секторов, непосредственно к ней примыкающих, будет годом «переходного периода». Заложенные в 2013 году изменения законодательства и регулирования будут иметь значительные практические последствия. Смена руководства Центрального банка и расширение полномочий мегарегулятора в совокупности обеспечивают более жесткий подход к регулированию рынка. Очевидно, что начавшаяся «расчистка» рынка и новые регламенты в этом году будут продолжены и в следующем году с усилением контроля за выполнением требований к участникам рынка.

С началом действия закона «О потребительском кредите (займе)» в середине 2014 года у банков возникнет необходимость привести в соответствие свои бизнес-процессы по выдаче, сопровождению и взысканию задолженности. Некоторым, возможно, нужно будет изменить операционную деятельность, маркетинговую политику, а может, и стратегию в целом. С другой стороны, в связи с тем, что ситуация в экономике выглядит не лучшим образом, количество «просрочки» будет расти быстрее объема кредитного портфеля, и банки будут вынуждены интенсивнее работать с портфелем и больше продавать проблемной задолженности.

Все эти изменения могут повлечь некоторое перераспределение долей рынка, в том числе объема вкладов в пользу крупных игроков. При этом банки будут пытаться подстраиваться под требования регулятора и продолжат наращивание кредитного портфеля. Возможно, в 2014 году мы увидим больше поглощений мелких банков более крупными. На это могут повлиять требования регулятора к капиталу и конъюнктура рынка.

Павел Михмель, руководитель клуба продавцов и покупателей Национальной ассоциации профессиональных коллекторских агентств: «Объем рынка цессии будет увеличиваться»

- Взаимодействие банков и коллекторов станет еще более тесным. Увеличение Центробанком норм резервирования под проблемные долги сыграло немаловажную роль в налаживании более тесного диалога между банками и профессиональными взыскателями.

2013 год показал большой позитив: объем переуступаемых прав требования по проблемным кредитам вырос более чем на 80% по сравнению с 2012 годом и составил около 190 млрд. рублей. Более 30 банков из ТОП-50 начали сотрудничать с коллекторскими агентствами: присоединился и самый крупный банк с госучастием – Сбербанк России. Проведено около 120 тендеров, выставлено на продажу около 350 лотов. В течение года широко обсуждались стандарты цессии, которые были разработаны в НАПКА в рамках Клуба покупателей и продавцов. Более 70% банков используют их в своей работе.

В 2014 году получат продолжение те позитивные тенденции, которые наметились в уходящем году. Объем цессионных сделок будет увеличиваться, срок передаваемой просрочки сократится почти в 2 раза, примерно с 700 до 400 дней. При этом цены по таким сделкам подрастут лишь немного. Однако на конечное ценообразование будет влиять конъюнктура рынка. Всё более активно будут подключаться к взаимодействию с коллекторами и микрофинансовые организации. НАПКА в рамках Клуба покупателей и продавцов планирует в 2014 году разработать также и для них Стандарты цессии, дабы цивилизовать и эту часть рынка цессий.

Также уже сделан первый шаг к законодательному регулированию деятельности по взысканию просроченной задолженности: принят Закон «О потребительском кредитовании», где нашлось место и действиям по возврату задолженности по кредиту. Надеемся на дальнейшую его интеграцию в законодательство Российской Федерации. Ведь в результате выиграют все: и банки, и коллекторы, и, в первую очередь, должники. Пожалуйста, подождите

Марк Шрайбер, первый заместитель председателя правления Росэнергобанка: «Консервативные банки временно усилят позиции»

- Все лейтмотивы заданы. Общая идея – снижение рисков и сглаживание пиков. Среди них можно выделить внятное и четкое указание государства о том, что оно плавно, но решительно будет регулировать рынок. Причем это будет не прямое регулирование, а опосредованное.

Что интересно, оно оказывается даже эффективнее, потому что влияет на всех участников рынка и действует долговременно. И это тоже хорошо, потому что банки будут подстраиваться и будут иметь на это достаточно времени.

Что изменилось в 2013 году? Во-первых, было взято под контроль ценообразование на рынке депозитов физических лиц. Установлены потолки, и отдельные участники или группа участников уже не смогут перекашивать рынок. То есть рынок будет выравниваться и смещаться по ценам медленнее и более плавно. Во-вторых, можно отметить действия регулятора по контролю за рисковой сферой.

Действия, связанные с изменением в порядке резервирования ссуд, обсуждаемые ограничения по ставкам потребительского кредитования дают ясный сигнал о том, что нужно делать и в какую сторону двигаться. Конкретные изменения позволяют выстраивать и политики, и финансовые модели.

Очевидно, что в 2014 году могут быть уже приняты вполне сбалансированные решения, которые также глобально повлияют на рынок и снизят риски. Скорее всего, будут поддерживаться эти тенденции, расширяться по направлениям. Будут, вероятно, приняты решения о контроле за микрофинансовыми организациями.

На фоне данных действий временно усилятся позиции банков, ведущих консервативную модель бизнеса. Компании же, которые ориентированы на более агрессивные действия, будут вынуждены их пересматривать и перестраивать.

Данная политика в финансовой сфере, может повлиять на снижение темпов развития экономики, однако, положительной стороной является формирование более устойчивой основы для развития в дальнейшем.

Диляра Ермакова, управляющий директор Банка БЦК-Москва: «Пришло время затянуть пояса»

- В настоящее время Центральный банк России предпринимает определенные действия, направленные на усиление темпов роста российской банковской системы, хотя итоги этого года в сравнении с прошлым будет характеризовать некоторое замедление. В 2014 году в силу ряда причин оно, скорее всего, продолжится. Прежде всего, это связано с замедлением экономики России: Минэкономразвития считает, что три последующих года будут достаточно сложными для отечественной экономики. В этом году оно уже несколько раз корректировало прогноз темпов роста ВВП в сторону понижения, в последний раз прогноз на 2013 год был снижен до 1,4%; в следующем году ожидается рост в 2,5%, в 2015 году – в 2,8%.

Немаловажной причиной замедления темпов роста банковской системы, на наш взгляд, станет усиление регулирующей функции Центробанка, в том числе за счет образования мегарегулятора. Кстати, эта тенденция уже начала проявлять себя в последние полгода, поскольку ЦБ пытается снизить риски размещения средств населения в ряде финансовых институтов. В частности, ужесточается контроль над ставками по привлечению средств населения. Если раньше Центробанк высчитывал среднюю ставку по рынку депозитных продуктов и рекомендовал ее кредитным учреждениям для ориентира, то сейчас рекомендация приобрела статус обязательного требования – банки, завышающие ставки по депозитам, получают от регулятора предписания о снижении. Кроме того, серьезно ужесточается контроль соблюдения законодательства в сфере борьбы с отмыванием денежных средств и финансированием терроризма, результатом чего являются отзывы лицензий у ряда банков.

Фактором замедления темпов роста банковской системы является и усиление контроля над кредитными ставками. Сейчас, например, всерьез обсуждается возможность принятия целого ряда специальных законодательных актов – хотя в профессиональном сообществе существуют очень разные, зачастую диаметрально противоположные, мнения относительно того, как регулировать кредитные ставки и нужно ли это делать вообще. До сих пор все попытки нерыночных ограничений особого успеха не имели. Например, три года назад Центробанк ввел расчет полной стоимости кредита в кредитные договоры, но по факту эта мера не сработала.

Высокий уровень закредитованности нашего населения, вкупе с невысоким уровнем финансовой грамотности среди заемщиков, создает дополнительную угрозу стабильности банковской системе. Оптимисты ссылаются на опыт Европы и Америки, где население в разы больше закредитовано, чем россияне. Однако уровень просроченной задолженности в России чрезвычайно высок – ее объем уже достиг порядка 435 млрд. рублей. По сути, кредитуется в первую очередь неплатежеспособное население, а это яркий признак финансовой неграмотности. В ответ Центральный банк увеличивает требования к банкам по резервированию на возможные потери и вводит ряд других мер.

Все это приведет к тому, что темпы роста потребительского кредитования в 2014 году начнут снижаться. Банки все большее предпочтение будут отдавать продвижению, в первую очередь, обеспеченных кредитов. Дополнительным фактором, способствующим резкому замедлению роста потребкредитования, станет введение верхней планки по процентам за кредиты.

В следующем году должна сохраниться тенденция корректировки банками краткосрочных и среднесрочных стратегий, о долгосрочных стратегиях говорить пока сложно. Скорее всего, все большее число кредитных учреждений в поисках дополнительных источников дохода (в том числе, комиссионных) будут уходить в какие-то новые виды услуг. Уже в этом году ряд крупных банков начал уходить в VIP-сегменты, финансовое планирование для клиентов, все чаще они продают не каждую услугу по отдельности, а пакетные предложения. Скорее всего, банки будут менее активны в регионах, поскольку региональная экспансия предполагает довольно-таки высокие риски и существенные затраты. Так что в условиях, когда предпочтительнее затягивать пояса, думаю, банки будут более осторожны в своих дальнейших движениях.

Олег Сафонов, председатель правления М2М Прайвет банка: «Регулятор будет пристально следить за розничными банками»

- Экономика России останется, вероятнее всего, в слаборастущем состоянии: для ускорения необходимы прорывные идеи, которых в нашей стране пока не наблюдается. В прошлом десятилетии такой идеей было удвоение ВВП. Был проведен ряд реформ, которые позволили России воспользоваться суперциклом роста цен на сырьевые товары. Но реформы не были завершены: хороший пример – энергетика. И без внешних благоприятных условий у нашей экономики уже нет мощных драйверов роста. Напротив, непоследовательность в реформах, отсутствие новых идей и внешний фон, – ведут уже который год к оттоку капитала. В таких условиях экономике и курсу рубля помогает балансировать только положительный торговый баланс. Но основную долю в экспорте всё так же занимают нефть и другие сырьевые товары.

Поэтому для Российской Федерации ключевое значение продолжают иметь мировые цены на нефть и их динамика. При среднегодовой цене на марку «Brent» (а российский «Urals» с ней сильно коррелирован) ниже $80–90 за баррель дефицит бюджета может стать существенным, а слабый экономический рост сменится рецессией. При таком сценарии экономику можно поддержать лишь ослаблением рубля. Хотя эффективность этой меры также не очевидна: нет уверенности, что российские производители товаров народного потребления смогут быстро сработать на импортозамещение. С другой стороны, сколько-нибудь значимое ослабление национальной валюты может усилить инфляцию. А это несовместимо с монетарным стимулированием экономики со стороны Центробанка, которое сейчас было бы нелишним.

Снижение цен на нефть может быть вызвано несколькими причинами. Большие вопросы вызывает сокращение программы количественного смягчения (QE), проводимой Федрезервом США. Если QE будет уменьшаться без замещения иными стимулирующими мерами, это может повлечь сокращение инвестиций в сырьевые товары и усилить отток капитала с развивающихся рынков. Кроме того, риск для цен на нефть создают замедление темпов роста экономики Китая, особенно если оно выйдет из-под контроля в связи с «лопанием» кредитного пузыря, достижение дальнейших договоренностей между США и Ираном, что в перспективе может привести к увеличению предложения нефти на несколько миллионов баррелей в день. Также влияют планы Конгресса США ограничить спекулятивные операции банков на сырьевом рынке.

Если риски, связанные с сокращением QE или кризисом в банковском секторе Китая материализуются, это может привести к кризису на развивающихся рынках и к существенной коррекции на развитых. В такой ситуации Россия не сможет остаться «тихой гаванью». Напротив, внешние проблемы на фоне внутренней стагнации могут дать мультипликативный понижательный эффект. И одним из первых может пострадать финансовый сектор.

Чтобы банковская система постепенно набирала устойчивость к внешним шокам, в ней продолжится тенденция к консолидации. Очередной этап перехода на Базельские стандарты банковского надзора с 2014 года вынудит большое количество банков искать новый капитал. Те, кто не смогут, – прибегнут к слияниям и поглощениям.

С другой стороны, Банк России, вероятно, будет придерживаться дальнейшей политики усиления надзора за банками как через новые Базельские требования, так и применение меры воздействия к банкам, проводящим сомнительные операции, и к банкам с низким качеством активов. Особое внимание, на наш взгляд, Банк России будет уделять регулированию и контролю за розничными банками в целях управления рисками в банковском ритейле.

Считаем, что это оправдано, поскольку основной внутренний риск для российской банковской системы в 2014 году будет связан как раз с обслуживанием физическими лицами их текущих обязательств перед банками на фоне возможного продолжения «анемичного» роста в экономике, балансирующего на грани стагнации. В этих условиях постепенно будут снижаться доходы населения, а вместе с ними – и платежеспособность розничных заемщиков.

Юлия Амириди, заместитель генерального директора по развитию бизнеса компании Intersoft Lab: «Банки обрежут IТ-бюджеты»

- В 2014 году вступит в действие новая Стратегия развития отрасли информационных технологий в Российской Федерации на 2014–2020 годы и на перспективу до 2025 года. В данном документе не содержится сравнительного анализа потребления информационных технологий в разных отраслях, сказано лишь, что «отрасли, интенсивно использующие IТ, растут в 1,7 раза быстрее, чем в среднем в экономике». И это напрямую можно отнести к банкам, чей бизнес сегодня существенным образом зависит от информатизации. Не случайно в среднем IТ-расходы составляют до 30% банковских бюджетов. Однако следует признать, что обозначенные в Стратегии приоритетные направления исследований и разработок в области информационных технологий напрямую не нацелены на использование именно в финансовой отрасли.

Экономический шторм, который, как прогнозируют аналитики, очень вероятен в первой половине 2014 года, может повлечь за собой серьезное сокращение IТ-бюджетов банков. По опыту недавнего кризиса это должно произойти примерно через 2–3 месяца с момента значимых экономических изменений. Следовательно, IТ-проекты, запланированные на первую половину 2014 года, с высокой долей вероятности успеют стартовать и принести заказчикам первые результаты. Бизнес-критичные проекты, такие как смена автоматизированных банковских систем или модернизация программного обеспечения информационной безопасности, будут реализованы в полном объеме. Уместность всех остальных в случае кризисных событий будет серьезно пересмотрена. Можно прогнозировать, что в список наиболее приоритетных для банков попадут проекты автоматизации хозяйственного бюджетирования, результаты которых направлены на сокращение издержек. А также проекты, обеспечивающие соответствие IТ-систем банка требованиям регулятора, например, в части выпуска обязательной отчетности.

В случае продолжения консервативного сценария развития экономики в 2014 году важными статьями IТ-расходов банков станет внедрение систем для управления операционной эффективностью. Их применение необходимо банкам для удержания и укрепления собственных конкурентных позиций в условиях постепенного снижения доходности за счет повышения своей внутренней результативности, то есть эффективного использования ресурсов и оптимизации бизнес-процессов.

Несмотря на то, что в рамках новой Стратегии развития IТ-отрасли запланирована разработка и запуск специальной программы по импортозамещению продукции информационных технологий, это коснется в основном государственных структур и организаций, в том числе оборонно-промышленного комплекса. Банкам, использующим импортное программное обеспечение, достаточно будет соблюдать необходимые меры информационной безопасности. Это, безусловно, поощрит продвижение иностранного софта в российские банки, которое в последние годы заметно усилилось. Нельзя исключать, что именно 2014 год серьезно укрепит позиции западных вендоров на рынке автоматизированных банковских систем, и они получат, наконец, серьезный импульс для развития в сегменте крупнейших и крупных российских банков, в котором до сих пор господствовали отечественные разработчики.

Алексей Смирнов, директор дирекции стратегии, планирования и контроллинга ОТП Банка: «Несколько десятков банков лишатся лицензии»

- Второе полугодие уходящего 2013 года не оправдало надежд на восстановление экономического роста, поскольку динамика в производстве и инвестициях оставалась достаточно слабой. В следующем году, скорее всего, перелома в этом тренде не произойдет, и экономический рост в России будет оставаться достаточно слабым.

Со стороны внешних факторов, скорее всего, будут наблюдаться позитивные экономические тренды в экономике США, Европы и Китая, что будет способствовать росту российского экспорта. С другой стороны, обстановка будет оставаться достаточно волатильной, поскольку вполне вероятно, что Греция не сможет выполнить поставленные перед ней планы по сокращению дефицита, что вновь поставит вопрос о ее членстве в ЕС. В то же время улучшение экономической ситуации в США с большой вероятностью приведет к сокращению программы ФРС по выкупу госбумаг, что в свою очередь поспособствует дальнейшему росту долгосрочных процентных ставок на международных рынках.

Несмотря на начавшееся восстановление экономического роста в США и Европе, внутренние проблемы в России будут оказывать преобладающие влияние на экономику страны. Желание правительства снизить издержки монополий и госкомпаний с помощью заморозки тарифов и сокращения излишних расходов может в краткосрочной перспективе оказать негативное влияние на инвестиции и, как следствие, на экономический рост. Заморозка зарплат госслужащих и более медленные темпы роста доходов в других секторах экономики снизят покупательную способность населения, а завершение крупных строек приведет к росту безработицы. Таким образом, темпы роста экономики на протяжении следующего года будут оставаться достаточно низкими и вряд ли превысят 2% по итогам года.

Большинство трендов, наблюдаемых в банковском секторе в 2013 году, получат дальнейшее развитие и в 2014 году. Ожидается дальнейшее замедление темпов роста в розничном сегменте и стабилизация ситуации в корпоративном секторе. Новые регулятивные требования и рост закредитованности отдельных слоев населения приведет к необходимости адаптировать свою стратегию в розничном секторе к новым условиям. Рынок розничного кредитования перейдет из интенсивной стадии развития в экстенсивную: по мере насыщения рынка, темпы роста будут отходить на второй план, и более важным станет развитие качественных отношений с существующими клиентами. Рост закредитованности населения приведет к ужесточению требований к заемщикам. Многие банки будут уделять большее внимания развитию клиентской аналитики и современных подходов к перекрестным продажам.

Например, многие банки начнут переходить от массовых неиндивидуальных непредодобренных предложений к индивидуальным предодобренным предложениям существующим клиентам на основе максимизации добавленной стоимости для акционеров. Также будет смещен фокус с открытия новых точек продаж к повышению эффективности существующей сети и развитию дистанционных каналов продаж.

Стоит ожидать дальнейшего ужесточения регулирования со стороны Центробанка. Регулятор, обеспокоенный быстрыми темпами роста необеспеченного розничного кредитования, а также возможным ухудшением качества выданных кредитов, уже предпринял ряд мер, направленных на охлаждение рынка, и с большой вероятностью продолжит эту политику и в следующем году. Вступившие в силу требования повышающих коэффициентов при расчете норматива достаточности капитала Н1 для необеспеченных ссуд в июле 2013 и дальнейшее повышение с 1 января 2013; вступление в силу правил расчета Н1 по Базелю III с 1 января 2014; повышение норм обязательного резервирования по необеспеченным ссудам в марте 2013 и ожидаемое повышение в марте 2014 года повлекут за собой необходимость более тщательного планирования достаточности капитала розничных банков.

Под давлением регулятора и банков с государственным участием продолжится общий тренд на снижение ставок по розничным кредитам и депозитам как минимум до середины следующего года.

Продолжится «расчистка» банковского рынка от финансово-неустойчивых организаций и теневого сектора. Отзыв лицензии у Мастер-Банка был показательным сигналом другим банкам, в той или иной степени замешанным в нелегитимных схемах. Скорее всего, не стоит ожидать дальнейших отзывов лицензий у крупных игроков рынка, так как подобные меры могут крайне негативно сказаться на банковской системе и привести к кризису доверия как в отношении частных клиентов к банкам, так и банков друг к другу. Касательно мелких игроков, в 2014 году могут лишиться лицензии несколько десятков банков. Также можно ожидать ужесточения регулирования в других финансовых секторах, а именно: микрофинансовые компании, пенсионные фонды, страховые компании.

Сергей Меняйкин, вице-президент Военно-промышленного банка: «Кризис доверия продолжится»

- Даже при исполнении оптимистических планов роста ВВП в следующем году российскую экономику и, как следствие, банковский сектор ждет замедление роста. Темпы роста банковского сектора не превысят уровня 10% за 2014 год. Рынки капиталов будут находиться под давлением, несмотря на все старания мегарегулятора. И причиной этого будет являться кризис доверия банков друг к другу и клиентов к банкам. Для Банка России тема расчистки рынка от сомнительных и неустойчивых игроков будет самой сложной. Ведь при этом необходимо сохранить спокойствие клиентов банков.

Основным инструментом для регулирования ликвидности в банковском секторе в 2014 году станет рынок РЕПО, валютных свопов, кредитование под залог. Если Центробанк предложит банкам рефинансирование нерыночных активов, то это может привести к полному изменению взаимоотношений между банками. Большую часть операций банки будут проводить с ЦБ РФ.

Под влиянием принципа таргетирования инфляции, который ЦБ предложил как новый вектор развития российской экономики, депозитные и кредитные ставки в рублях будут снижаться всеми участниками. Сближение ключевой ставки и ставки рефинансирования в течение ближайших нескольких лет должно позитивно повлиять на рынок кредитования и фондовый рынок.

При этом стоимость денег для компаний, не имеющих прямого доступа к капиталам через выпуск обеспеченных облигационных займов, сохранится на уровне выше 10%. Проблемы энергетических и металлургических компаний поддержат эти ставки на высоком уровне.

Основными точками роста кредитных портфелей должны стать залоговые схемы кредитования – автокредитование и ипотечное кредитование, а также кредитование зарплатных проектов. Потребительское беззалоговое кредитование в связи с регулированием ставок по кредитам для банков может показаться неперспективным.

При учете регулирования процентных ставок, ликвидности и рисков замедления реальной экономики банки будут постепенно снижать объемы кредитования, особенно в высокорисковых продуктах и сегментах. Однако растущие операционные расходы (как минимум на уровне инфляции) и ухудшение качества активов будут вынуждать банки или сокращать расходы, или продолжать кредитование. Стратегия банков будет определяться во многом качеством фондирования, приемлемым уровнем риска и эффективностью конкретного банка. Большинство финансовых институтов, работающих на рынке потребительского кредитования, будут вынуждено сфокусироваться на сокращении расходов, в то время как универсальные банки займутся диверсификацией пассивной базы и, в первую очередь, привлечением депозитов населения и юридических лиц.

Рост ипотечного кредитования без вмешательства государства может замедлиться. Многие мелкие и средние банки не имеют долгосрочного фондирования и поэтому не могут качественно конкурировать на этом рынке с государственными игроками.

На фоне проблем с ликвидностью банки продолжат активное привлечение средств населения, что при мощном регулировании процентных ставок со стороны Мегарегулятора будет делать очень непросто. Основным драйвером роста остатков физических лиц могут стать только повышение качества и доступность предоставляемых услуг. Причем выигрывать будут не те, у кого больше точек продаж, а те, кто предоставляет клиентам технологичный и мобильный доступ к банковским услугам, например, через интернет-банк, «мобильный» банк, СМС-информирование.

Комиссионные доходы тоже претерпят существенные изменения. Стоимость обслуживания клиентов будет постепенно расти в связи с повышением количества и качества предоставляемых сервисов. Точки роста здесь – скорость обслуживания и скорость обратной реакции сотрудников банка на требуемую клиентом услугу. Выиграют как всегда те, кто быстрее. Клиенты перестанут экономить на банковских услугах, а будут требовать повышения их качества и надежности сопровождения.

И, конечно, самыми главными требованиями к банкам со стороны клиентов останутся сохранность средств и возможность их использования в любое время.

Евгений Лавринов, заместитель председателя правления Гринфилдбанка: «Рост на уровне инфляции сократит объемы банковского бизнеса»

- Высказывать прогнозы о развитии банковской отрасли в 2014 году непросто. В первую очередь, потому что прогнозы эти далеки от оптимистичных. Ухудшение ситуации в экономике страны сказывается на нашем бизнесе. Как метко сказал один из коллег: «Не нужно забывать, что мы (банки) – все же надстройка на фундаменте реальных секторов экономики». Уменьшается количество платежеспособных заемщиков, в первую очередь юридических лиц. Это ведет к усилению конкуренции между банками и снижению процентных доходов как в процентном отношении, так и в абсолютных величинах.

На мой взгляд, на темпы роста банковской системы в целом и отдельных банков в частности сильнее всего будут сказываться внешние факторы – уровень цен на углеводороды и объем импорта в Россию. Если ситуация с ухудшением платежного баланса сохранит свою тенденцию – неминуемо падение курса рубля, соответственно влекущее за собой дефолты заемщиков и бегство вкладчиков в валютные активы. Поскольку надеяться на существенное снижение объема импорта не приходится (невзирая на рост рублевых цен, потребители зачастую просто не имеют возможности отказаться от потребления импортных товаров в силу отсутствия достойных отечественных аналогов), остается надеяться только на увеличение мировых цен на энергоресурсы.

Повлияют и внутренние факторы: политика Банка России, направленная на дальнейшее «охлаждение» рынка потребительского кредитования. Парадоксальность ситуации в том, что потребительское кредитование действительно выступало одним из локомотивов того слабого роста экономики, который имел место быть в последние годы. Озабоченность регулятора вполне справедлива – если экономика останавливается, то схлопывание кредитного пузыря приносит мультипликативный отрицательный эффект. В то же время нужно признать – если падение спроса со стороны физических лиц не будет компенсировано соответствующим увеличением спроса со стороны компаний и государства, ухудшение ситуации в экономике неминуемо. Впрочем, нужно понимать, что это уже не зона компетенции Банка России.

Общий вывод: в 2014 году рост банковской системы в целом будет зафиксирован на уровне инфляции плюс-минус 2–3 процентных пункта, при этом ряд банков будет вынужден уменьшить объемы бизнеса. Продолжится тенденция роста доли банков с государственным участием в общем объеме активов банковской системы.

Антон Тарасов, руководитель компании Вдолг.Ру: «Потребителям финансовых услуг придется смириться с низким качеством обслуживания»

- Не исключено, что в России в скором времени останутся только два вида банков: государственные и банки с иностранным участием. И единственное, за что они будут конкурировать – это компании типа «Газпром». А простым потребителям банковских услуг придется смириться со снижением качества обслуживания.

Конечно, многие скажут, что ставки по кредитам будут низкие, так как государство запретит выдавать займы под высокие ставки. С одной стороны, это плюс. Но! Получить эти кредиты смогут далеко не все желающие. Что касается ставок по депозитам, то они станут практически нулевыми. Поэтому положить деньги в банк будет означать – потерять их часть в размере инфляции.

Есть ли положительный фактор у жесткого регулирования деятельности банков? Да. Им может стать развитие альтернативных способов инвестирования средств. Это особенно актуально после того, как государство приняло решение об отмене накопительной части пенсии – для тех, кто хочет накопить средства себе на пенсию.

Алексей Шитов, председатель правления Златкомбанка: «Последствия падения ряда банков плачевны не только для банковской системы, но и для бизнеса»

- Главное – выстоять и сохранить стабильную клиентскую базу. Год будет нелегким для российской экономики. К сожалению, последствия падения ряда банков плачевны не только для банковской системы, но и для бизнеса в целом. Эффект идет по цепочке, ведь страдают клиенты этих банков. Пусть средства вкладчиков застрахованы, но в ушедших с рынка банках «зависли» средства малого и среднего бизнеса. Соответственно, эти компании, потеряв деньги и разорившись, не заплатят своим поставщикам. Итогом становятся потерянные деньги, сокращается количество рабочих мест. Этот негативный процесс подобен снежному кому. Между тем банковской системе нужны «длинные» деньги, а они могут появиться в нашей стране только в условиях стабильности.

Возвращаясь к Златкомбанку, хочу сказать – у нас есть серьезные планы по развитию бизнеса, и по мере возможности мы будем их осуществлять в 2014 году, несмотря на неблагоприятные внешние условия.

Продолжение