Рост просрочки в мае замедлился, но лишь из-за реструктуризации кредитов, активизации «схем» по выводу плохих долгов с банковских балансов и сокращения кредитных портфелей. Среди основных устойчивых негативных тенденций банковского сектора - вывод средств ЦБ из банков, что является основным фактором «сжатия» банковского сектора. Продолжающийся рост вкладов увеличивает риски банковского сектора, так как обусловлен высокими процентными ставками по вкладам. Некоторые банки начинают строить пирамиды на рынке вкладов, что может привести к повторению набегов вкладчиков на банки уже этим летом. Основной вывод, который можно сделать на основе анализа банковской отчетности за май: негативные тенденции в банковском секторе не преодолены, до «дна» кризиса еще лететь и лететь.

В четверг, 25 июня, Банк России опубликовал отчетность за май 2009 года 940 кредитных организаций (на 1 мая действовали 1090 кредитных организации). 717 кредитных организаций дали согласие на публикацию оборотных ведомостей (форма 101). Еще 223 согласились раскрыть сокращенную отчетность.

За пределами нашей выборки оказались полторы сотни банков, которые предпочитают скрывать от публики свою отчетность, в том числе и «Связь-Банк», переставший публиковать отчетность осенью 2008 года. Данная выборка репрезентативна. На 1 мая 2009 года активы всех кредитных организаций составили 28,0 трлн рублей, тогда как в нашей выборке были сосредоточены активы на сумму 27,1 трлн рублей. Доля просрочки в кредитном портфеле по состоянию на 1 мая по нашей выборке составила 3,6%, как и по всей банковской системе.

В банковском секторе с февраля продолжает развиваться следующий сценарий:

1.Рецессия вызывает рост плохих долгов.

2.Высокие ставки по кредитам ЦБ вынуждают банки сокращать кредиты, привлекаемые от Банка России.

3.Отток средств ЦБ и рост плохих долгов заставляют банки сокращать кредитные портфели.

4.Снижение кредитов предприятиям ведет к снижению их депозитов, что совместно с сокращением кредитов, привлекаемых от ЦБ, способствует снижению активов банков.

5.Сжатие банковского кредита снижет ликвидность предприятий и их способность обслуживать свои обязательства, что способствует развитию рецессии и росту плохих долгов.

6.Многие банки пытаются замещать ресурсы ЦБ и средства корпоративных клиентов вкладами, раскручивая гонку ставок.

Основными задачами Банка России остаются стабилизация рубля и борьба с инфляцией. Кредитно-денежная политика ЦБ поддерживается Минфином. Борьба с рецессией находится за пределами их зон ответственности и относится к компетенции существенно менее влиятельного Министерства экономического развития. Такое разделение способствует жесткой кредитно-денежной политике и усилению экономического спада. Среди мощных факторов снижения ВВП - вывод средств Банка России из банков, а также укрепление рубля, негативно сказывающееся на позициях экспортеров и снижающее конкурентоспособность национального производителя.

В начале июня на примере нескольких предприятий, попавших в фокус внимания СМИ из-за акций протеста их работников (например, «Русский Вольфрам» на Дальнем Востоке, ОАО «Кузбассэлемент» в Кемеровской области), стало понятно, что собственники бросают на произвол судьбы свои обанкротившиеся бизнесы и скрываются от кредиторов. Одна из причин неплатежей - стоимость предприятий оказывается меньше их кредиторской задолженности, кредиты просто невыгодно обслуживать. Все популярнее становится слоган: «По кредитам платит только трус».

Ухудшение финансового состояния предприятий способствует безработице и снижению доходов населения, что, в свою очередь, вызывает рост плохих долгов по розничным кредитам.

В субботу, 27 июня, в ходе встречи с премьер-министром РФ Владимиром Путиным председатель ЦБ РФ Сергей Игнатьевым сказал: «Из проблем я хотел бы отметить: прежде всего, к сожалению, пока не восстановился рост кредитования экономики российскими банками». Одной из причин этой ситуации является жесткая кредитно-денежная политика ЦБ, а также бездействующий механизм госгарантий.

Ситуация в банковском секторе страны благодаря помощи со стороны государства существенно лучше, чем в экономике России, находящейся в состоянии «свободного падения». В ходе той же встречи Владимир Путин заявил: «Теперь нам нужно совместно предпринимать дополнительные шаги для того, чтобы эта стабилизация в банковском секторе существенным положительным образом отразилась на реальном секторе экономики».

Активы снижаются

По нашей выборке активы за май сократились на 599,4 млрд рублей (-2,2%), тогда как средства Банка России, предоставленные банкам, снизились на 521,3 млрд рублей (-18,8%). В частности, Сбербанк полностью отказался от кредитов и прочих средств ЦБ, за исключением субординированного кредита в размере 500 млрд рублей, полученного в конце прошлого года.

В мае депозит Минфина получил только ВТБ. Он привлек 75 млрд рублей в дополнение к полученным в апреле 80 млрд рублей.

Темп сокращения активов в мае (2,2% по выборке) вырос по сравнению с апрелем (1,7% по банковской системе).

Лидер сокращения активов - Газпромбанк: его активы за апрель уменьшились на 130,5 млрд руб. (-6,4%). На втором месте - ВТБ (-68,7 млрд руб., -2,5%). На третьем месте - банк «Уралсиб» (-64,8 млрд руб., -13,4%). Столь стремительное сокращение активов банка «Уралсиб» обусловлено в первую очередь выводом средств клиентов. Напомним, что в этом банке в апреле корпоративные клиенты разместили около 50 млрд рублей, полученных в результате продажи акций ОАО «Башнефть» и еще пяти компаний башкирского ТЭКа.

Лидер роста активов - санируемый Инвестиционный банк «КИТ Финанс»: его активы за апрель выросли на 77,4 млрд руб. (+63,9%). На втором месте - Московский банк реконструкции и развития (+16,4 млрд руб., +13,4%). На третьем месте - Транскредитбанк (+12,6 млрд руб., +6,0%). Рост активов Инвестиционного банка «КИТ Финанс» связан, в первую очередь, с привлечением межбанковских кредитов.

Санация не заладилась

Основная задача санационной деятельности - предупреждение массовых банкротств кредитных организаций - выполнена. Однако большинство санируемых банков по результатам 5 месяцев 2009 года остаются убыточными. Лидером по убыткам среди санируемых банков является Инвестиционный банк «Кит Финанс» - его чистый убыток за 5 месяцев составил 9,3 млрд рублей. На втором месте - банк ВЕФК (5,6 млрд рублей). На третьем месте - банк «Северная казна» (3,2 млрд рублей). Суммарный чистый убыток по санируемым банкам составил 25,7 млрд рублей, превысив суммарный чистый убыток по нашей выборке банков (16,6 млрд рублей).

Среди 18 санируемых банков из нашей выборки чистую прибыль за 5 месяцев получили всего 4 банка: банк «Тарханы» (557,8 млн рублей), банк «Глобэкс» (362,5 млн рублей), «Нижегородпростройбанк» (23,7 млн рублей) и «Русский ипотечный банк» (6,7 млн рублей).

Единственный банк из выборки, получивший в мае кредит АСВ - банк «Союз». За май он получил от АСВ 4,0 млрд рублей. Таким образом, по состоянию на 1 июня АСВ разместило в этом банке уже 25,8 млрд рублей. Кроме того, у банка «Союз» сохраняется кредит ЦБ на сумму 14,6 млрд рублей. Итого государство предоставило этому банку 40,4 млрд рублей. По существу этот банк, как и некоторые другие санируемые банки (например, Инвестиционный банк «КИТ-Финанс» и ВЕФК) превращается в бездонную бочку для денег государства. Процесс санации в банке «Союз» идет неудовлетворительно, о чем свидетельствуют, например следующие показатели: чистый убыток банка за 5 месяцев 2009 года составил 1,8 млрд рублей, доля просрочки в кредитном портфеле по состоянию на 1 июня 2009 года достигла 25,4%.

Некоторые санаторы выводят из санируемого банка наиболее интересные активы и клиентскую базу, не заботясь о сохранении бизнеса банка. А поскольку стандарты санационной деятельности и критерии ее оценки отсутствуют, то и претензии по некачественной санации предъявлять некому.

Рост просрочки замедлился

За май просрочка совокупного кредитного портфеля в нашей выборке выросла на 56,8 млрд рублей (+8,0%). Таким образом, рост просрочки в мае замедлился более чем в полтора раза: за апрель ее рост по банковской системе составил 12,9%.

Лидер роста просрочки за май - ВТБ (+20,8 млрд рублей, +28,7%), расплачивающийся за рекордный рост кредитного портфеля в начале года. На втором месте - Сбербанк (+11,1 млрд рублей, +21,5%). На третьем месте банк «Петрокоммерц» (+4,1 млрд рублей, +57,8%).

Обращает на себя внимание мощный рост просрочки в ИНГ Банке (+2,4 млрд рублей, +202,6%).

В то же время многие банки сократили просрочку. Лидером сокращения просрочки выступил Номос-Банк (-2,1 млрд рублей, -20,8%). На втором месте - Промсвязьбанк (-1,3 млрд рублей, -6,5%). На третьем месте банк Московский банк реконструкции и развития (-0,5 млрд рублей, -17,8%). Снижение просрочки может быть связано или с реструктуризацией плохих долгов, или с их выведением за баланс, в частности, помощью коллекторов.

Кредитный портфель сжался

Кредитный портфель банков из выборки уменьшился за май на 1,7% (-368,7 млрд рублей), тогда как за апрель кредитный портфель банковского сектора сократился на 1,1%. Кредитный портфель ускоренно сокращается из-за вывода плохих долгов за балансы банков и благодаря переоценке валютных кредитов.

Лидеры сокращения кредитного портфеля в мае - Газпромбанк (-119,8 млрд рублей, -8,8%), ВТБ (-54,2 млрд рублей, -2,9%) и Юникредитбанк (-40,7 млрд рублей, -8,2%).

Наибольший рост кредитного портфеля в нашей выборке показал Инвестиционный банк «КИТ Финанс» (+82,2 млрд рублей, +105,3%).

Доля просрочки в совокупном кредитном портфеле составила 3,9% на 1 июня 2009 года против 3,6% на 1 мая. Основной источник столь скромного уровня просрочки - реструктуризация. Директор департамента банковского регулирования и надзора ЦБ Алексей Симановский заявил, что на 1 апреля 2009 года банки реструктурировали около 20% своих кредитных портфелей.

Доля просрочки в кредитном портфеле банка «Союз» составила 25,4% на 1 июня 2009 г. У банка «Ренессанс Капитал» на эту дату просрочка достигла 24,6%, у «ХКФ Банка» - 17,7%, у банка «Русский Стандарт» - 15,5%.

Есть два малоизвестных банка, у которых просрочка достигла на 1 июня немыслимых высот: Вербанк (59,6%) и ИС Банк (45,8%). У санируемого банка «Российский Капитал» доля просрочки составила 35,5%.

Корпоративный кредит

Просрочка корпоративного кредитного портфеля выросла за май на 8,7% (+44,6 млрд рублей), тогда как корпоративный кредитный портфель уменьшился на 1,6% (-206,5 млрд рублей).

Доля просрочки в совокупном корпоративном кредитном портфеле составила 4,4% на 1 июня 2009 года против 4,0% на 1 мая.

Наибольший рост просрочки корпоративного кредитного портфеля показали ВТБ (+20,7 млрд рублей, +28,8%), Сбербанк (+4,4 млрд рублей, +4,1%) и банк «Петрокоммерц» (+4,1 млрд рублей, +63,6%).

ВТБ оказался лидером сокращения корпоративного кредитного портфеля за май (-55,5 млрд рублей, -3,8%). На втором месте - Газпромбанк (-32,8 млрд рублей, -3,8%). На третьем месте - Номос-Банк (-20,5 млрд рублей, -13,7%).

Лидером роста корпоративного кредитного портфеля за май стал Инвестиционный банк «Кит финанс» (+38,2 млрд рублей, +97,6%). На втором месте - Россельхозбанк (+12,3 млрд рублей, +2,6%). На третьем месте - Банк Москвы (+8,7 млрд рублей, +2,4%).

Розничный кредит

Просрочка розничного кредитного портфеля выросла за май на 4,8% (+9,2 млрд рублей), тогда как розничный кредитный портфель уменьшился на 1,8% (-68,1 млрд рублей). Таким образом, просрочка розничного кредитного портфеля растет в два раза медленнее, чем просрочка корпоративного кредитного портфеля.

Доля просрочки в совокупном розничном кредитном портфеле составила 5,5% на 1 июня 2009 года против 5,1% на 1 мая.

Наибольший рост просрочки розничного кредитного портфеля показали лидеры розничного бизнеса: ХКФ Банк (+909,6 млн рублей, +6,4%), банк «Русский Стандарт» (+729,5 млн рублей, +3,3%) и Сбербанк (+699,9 млн рублей, +2,4%). Сбербанк оказался лидером сокращения розничного кредитного портфеля в мае (-15,8 млрд рублей, -1,3%).

Сбербанк оказался лидером сокращения розничного кредитного портфеля в мае (-15,8 млрд рублей, -1,3%). На втором месте - Юникредитбанк (-3,7 млрд рублей, -4,9%). На третьем месте - Райффайзенбанк (-3,4 млрд рублей, -3,9%).

Убытки растут

Чистый убыток за 5 месяцев 2009 года по нашей выборке достиг 16,6 млрд рублей, за май он составил 9,1 млрд рублей. Таким образом, убытки банковской системы продолжают увеличиваться.

Лидером по чистым убыткам за 5 месяцев 2009 года стал ВТБ (25,3 млрд рублей). На втором месте - Инвестиционный банк «Кит Финанс» (9,3 млрд рублей). На третьем месте - Росбанк (5,6 млрд рублей).

Наибольшие чистые убытки за май получили Инвестиционный банк «Кит Финанс» (7,6 млрд рублей), Альфа-Банк (3,4 млрд рублей) и Росбанк (2,5 млрд рублей).

Основные причины убытков банковской системы в мае - рост резервов и переоценка валюты.

«Дочки» нерезидентов продолжают работать лучше

В то время, как банковский сектор страны третий месяц подряд остается убыточным, кредитные организации со стопроцентным иностранным участием продолжают зарабатывать прибыль. За 5 месяцев 2009 года совокупная чистая прибыль кредитных организаций со стопроцентным иностранным участием из нашей выборки составила 11,2 млрд рублей, за май - 1,9 млрд рублей.

Наибольшую чистую прибыль за 5 месяцев 2009 года среди банков со стопроцентным иностранным участием из нашей выборки заработал ХКФ Банк (6,3 млрд рублей). На втором месте ИНГ Банк (2,8 млрд рублей). На третьем месте Юникредитанк (2,3 млрд рублей).

Резервы растут

По нашей выборке резервы на возможные потери выросли за май на 3,8% (+52,7 млрд рублей), тогда как за апрель резервы по банковской системе выросли на 5,7% (+75,6 млрд рублей). Сокращение темпа роста резервов вызвали те же факторы, которые обусловили замедление роста просрочки: реструктуризация кредитов, активизация «схем» по выводу плохих долгов с банковских балансов и сокращение кредитных портфелей.

Лидер роста резервов за май - Сбербанк (+24,5 млрд рублей, +6,5%). На втором месте - ВТБ (+4,9 млрд рублей, +7,5%). На третьем месте - Банк Москвы (+3,0 млрд рублей, +13,8%).

В то же время Газпромбанк оказался на первом месте по сокращению резервов (-17,1 млрд рублей, -17,0%). Кроме того, снизили резервы Альфа-Банк (-1,0 млрд рублей, -1,3%) и Юникредитбанк (-0,6 млрд рублей, -2,6%).

Вклады

Рублевые вклады в банках из выборки выросли за май на 2,6%, тогда как за апрель рублевые вклады в банковском секторе увеличились на 3,7%. Валютные вклады в банках из выборки сократились за май на 5,4%, тогда как за апрель валютные вклады в банковском секторе снизились на 2,8%. Сокращение валютных вкладов связано с укреплением рубля (за май доллар ослабел относительно рубля на 6,8%, а евро - на 1,1%), вызвавшим их переоценку. В итоге вклады в банках из выборки выросли за май на 0,3% (+21,5 млрд рублей), тогда как за апрель вклады в банковском секторе увеличились на 1,6%. Если предположить, что оттока или притока валютных вкладов не было ни в апреле, ни в мае, то тогда можно сделать вывод о снижении темпа притока вкладов.

Лидер сектора по росту вкладов за май - Сбербанк (+0,7%, +21,7 млрд рублей). Таким образом, фактически весь рост вкладов российского банковского сектора в мае был обеспечен Сбербанком. На втором месте - ВТБ 24 (+2,4 млрд рублей, +0,7%). На третьем месте - «Восточный экспресс Банк» (+1,4 млрд рублей, +6,6%). Активный рост вкладов идет в «Московском кредитном банке» (+1,2 млрд рублей, +6,7%) и банке «Траст» (+1,2 млрд рублей, +5,2%). Три последних банка предлагают одни из самых высоких процентных ставок по вкладам в банковском секторе страны. Например, «Московский кредитный банк» предлагает до 20% по рублевым вкладам и до 13% по вкладам в долларах США и евро. Банк «Траст» - до 17,5% по рублевым вкладам, до 13,5% по вкладам в долларах США, до 12,5% по вкладам в евро. Некоторые банки предлагают ставки по рублевым вкладам выше 20%. Например, у Алтайэнергобанка ставка по рублевым вкладам достигает 21%.

Обращает на себя внимание отток вкладов из «Независимого Строительного Банка» (-1,3 млрд рублей, -22,4%), а также из Эталонбанка (-1,0 млрд рублей, -35,0%).

Рост вкладов в «Восточном экспресс Банке» обусловлен в первую очередь передачей ему вкладов Эталонбанка в связи с объединением банков .

Тенденция роста вкладов на фоне ухудшения ситуации как в экономике страны, так и в банковском секторе является негативной, так как осуществляется за счет высоких процентных ставок по вкладам и ведет к росту рисков банковского сектора. В ряде банков, предлагающих особенно высокие ставки по вкладам, формируются пирамиды - когда выплаты «старым» вкладчикам осуществляются не за счет прибыли, а за счет вкладов «новых» вкладчиков. В конечном итоге риски берет на себя АСВ. Между тем, страховые взносы в фонд страхования вкладов не зависят ни от кредитного рейтинга банка, ни от процентных ставок по вкладам.

Если Банк России не «охладит» рынок вкладов, то набеги вкладчиков на банки могут повториться уже этим летом.

Валютная позиция

Чистая валютная позиция банковского сектора продолжает оставаться активной, однако она снизилась за май 2009 года на 28,2% (-191,2 млрд рублей). Основной вклад в активную валютную позицию продолжает вносить Газпромбанк: его чистая валютная позиция составляет 458,0 млрд рублей. На втором месте - ВТБ (139,2 млрд рублей). На третьем месте - Юникредитбанк (32,3 млрд рублей). Этот дисбаланс ведет к убыткам в результате укрепления рубля.

Лидер по размеру пассивной чистой валютной позиции на 1 июня - банк «Русский Стандарт» (53,8 млрд рублей). На втором месте - ВТБ 24 (32,1 млрд рублей). На третьем месте - Сбербанк (28,3 млрд рублей).