Традиционно считалось, что в балансе большинства российских банков слишком мало финансовых инструментов, чья стоимость или процентные платежи по которым, зависят напрямую от колебания процентных ставок, что делает российские банки защищенными от процентных рисков. В процессе курса обучения слушатели познакомятся со стандартами мировой практики управления процентными рисками в банках. Под процентным риском понимается риск зависимости финансового результата банка от колебания процентных ставок на рынке (балансовый риск). Особое внимание будет уделено методологиям gap-анализа переоценки, gap-дюрации, моделям мэппинга потоков платежей (в т.ч. методу Базельского Комитета), а также подходам управления процентным риском внутри банка посредством трансфертного ценообразования. 

Содержание мероприятия:

Gap переоценки (repricinggap)

Влияние изменения процентных ставок на чистый процентный доход банка.
Концепция gap-анализа. Операции чувствительные к изменению процентных ставок.
Влияние gap на капитал, gap-коэффициенты (GapRatio).
Gap скорректированный на срочность операций (maturity-adjusted gap) Скачать>>>.
Маргинальный и коммулятивный gap.
Дюрация чистого процентного дохода и взвешенный коммулятивный gap (weighted cumulative gap).
Чувствительность дохода к траектории изменения процентных ставок.
Ограничения простейшей модели gap-анализа.
Случай несогласованного изменения процентных ставок: стандартизированный gap (standardized gap).
Влияние изменения ставок на остатки средств до востребования.
Влияние ставок на изменение структуры баланса.
Временная структура процентных ставок.
Форвардные ставки.

Модель gap дюрации (duration gap model)

Рыночная переоценка операций (mark-to-market accounting).
Дюрация Макалея (Macauley duration), как взвешенная срочность операций.
Дюрация, как индикатор чувствительности к изменению процентных ставок.
Модифицированная дюрация (modified duration). Левераж (leverage).
Gap дюрации, скорректированный на левераж.
Свойства дюрации. Оценка gap дюрации Скачать>>>.
Принцип иммунизации как способ защиты от процентных рисков.
Проблемы модели gap дюрации.
Нелинейная зависимость переоценки от изменения процентных ставок.
Коэффициент выпуклости и gap выпуклости (convexity gap).
Несинхронность в изменении ставок по активным и пассивным операциям.
Бетта gap дюрации (beta duration gap).
Непараллельный сдвиг кривой процентных ставок и бетта-дюрация для непрерыного дисконтирования.
Свойства выпуклости потока платежей.
Модифицированная выпуклость (modified convexity).
Иммунизация на основе gap выпуклости.

Стоимость мероприятия: 7800 руб.
Регистрация по телефону: 8 (495) 644-23-52
E-mail: info@isbd.ru