Пояснительная записка к годовому отчету: классификация рисков

[Just man]

К годовому отчету необходимо приложить пояснительную записку, в которой в т.ч. надо бы раскрыть:

"5.1.4. Применяемые кредитной организацией методы управления и контроля за ликвидностью, платежеспособностью, рисками, в т.ч.:

Финансовыми - кредитный риск, риск ликвидности, ценовой риск, риск изменения процентных ставок, базисный риск, валютный риск, рыночный риск, риск инфляции, риск неплатежеспособности.

Функциональными - стратегический риск, технологический риск, риск операционных и накладных расходов (риск неэффективности), риск внедрения новых продуктов и технологий (внедренческий риск)."

И если кредитный риск, риск ликвидности, риск изменения процентных ставок, валютный риск, рыночный риск, риск неплатежеспособности, стратегический риск, технологический риск, риск внедрения новых продуктов и технологий (внедренческий риск) вопросов вроде не вызывают, то что имело ввиду наше любимое ЦБ под ценовым риском, базисным риском, риском инфляции, риском операционных и накладных расходов (риском неэффективности)?!

Ценовой риск вроде является риском неблагоприятного изменения цены финансового инструмента => входит внутрь рыночного риска.

Базисный риск является риском неблагоприятного изменения цены базисного актива относительно цены срочной сделки => туда же.

Риск инфляции => в риск изменения процентных ставок.

Риск операционных и накладных расходов (риск неэффективности) - это зто за зверь такой?!

Вот блин... Можно ж было в учебнике посмотреть, прежде чем указания раздавать?

Или я неправ? Нужны мнения.

[AlexS]

Вы правы, Just man!
Здесь центральный банк опять допускает разночтения в определениях рисков. Конечно то, что они написали в этому пункте не соответствует даже определениям данным Базельским комитетом. Видимо бухгалтер писал из ЦБ, который никогда не имел дело с рисками.
Конечно, то что они называют финансовыми рисками частично относиться к рыночным рискам - процентный, ценовой (валютный и фондовый или "базисный"), а все остальные "финансовые риски", которые Центробанк включил в перечисление, к рыночным не относятся. Кредитный риск вообще отдельная песня.
То что Центробанк называет функциональными рисками на самом деле в Базельском аккорде отноится к операционным.
А риск операционных и накладных расходов не является риском в традиционном понимании. Риск ведь что-такое ( в теории) - это уровень изменчивости какого-либо показателя, связанная с неопределенностью перспектив, альтернативностью выбора и противоречивостью ситуации. А неэффективность деятельности из-за роста производственных расходов- это неэффективность не связанная с понятием риска.
Это наверное ЦБ имел ввиду риски связанные с сужением процентной маржи, непроцентной маржи или превышением производственных расходов над означенными источниками доходов. Но ведь их можно разложить на составляющие: процентный риск, ценовой риск и т. д.
С уважением,

[Dr_Head]

AlexS

Т.е. фактически надо написать отписку, сгенерировав по схожим пунктам сходные методы управления рисками? Туфта какая-то...

[AlexS]

Dr_Head!
Туфта! Но не мной выдуманная, а Центробанком. Они хотя бы свои же инструкции прочитали (89-П, например)!

[Chery]

ИМХО, надо по каждому риску, перечисленному в п.5.1.4:
1) дать определение. Если риск есть в 89-П - взять оттуда. Например рыночный, процентный, фондовый... Кредитный риск взять из инстр №1. По остальным рискам взять из книжки или дать свои определения.
2) в одном-двух предложениях для каждого риска в общих фразах указать методы его снижения.

[M-Bee]

Велисава Тодоровна Севрук. "Банковские риски" Москва Дело Лтд 1994 год.

стр 43.
"Риск инфляции -это риск, который определяется жизненым циклом отраслей.
Основные факторы, влияющие на развитие отрасли следующие:
а) переориентация экономики, что связанно с общей экономической нестабильностью в мире, по отдельным регионам, странам, рынкам, рыночным сегментам, нишам и окнам, с одной стороны, и ростом цен на ресурсы, с другой стороны;
б) истощение каких-либо ресурсов;
в) изменение спроса на внутреннем и мировом рынках сбыта;
г) общеисторическое развитие цивилизации.

[SergeZ]

Ну и как ссылаться на общеисторическое развитие цивилизации в пояснительной записке?

Вообще по-моему это лабуда какая-то. Есть же базельская классификация рисков. Отдельные подразделения ЦБ о ней судя по всему знают и пишут вернее сказать списывают более менее нормальные документы. Другие судя по всему не знают, за то имеют много полезных книжек типа этой В.Т. Севрук

Лично я отнес риск инфляции к процентным (рыночным) и написал именно про рыночные риски

[Ell]

Подскажите, пожалуйста, что должен из себя представлять краткий обзор системы внутреннего контроля ? И пути его совершенствования?

[Dr_Head]

SergeZ:
M-Bee пошутить изволили-с...

Ell:
Ну я думаю типа как она организована - или у вас её нету?! :0

[M-Bee]

Какие шутки- Севрук сотрудник Банка России ( занимается рисками )

[SergeZ]

Dr_Head
Не время сейчас шутить, не время :-)

[M-Bee]

Дайте пожалуйста определение
1) ценовой риск
2) стратегический риск
3) риск неэффективности
4) риск несоответствия.


остальные вроде есть в положении 509

[SergeZ]

Могу сказать про ценовой риск - вообще говоря это составляющая рыночного
риск неблагоприятного изменения цен на товары и ценные бумаги (например, акции). Приблизительно такое определение дает RiskMetrics.

Мнение Севрук В.Т. мне не известно. :-))

риск неэффективности я отнес к операционным

риск несоответствия и стратегический вообще проигнорировал, надеюсь что это пройдет

[Dr_Head]

M-Bee:

А Вы поиск в Яндексе осуществите, прикольно - ценовой со стратегическим найдёте скорее всего на сайте Клуба банковских аналитиков, а вот риск неэффективности найдётся - в Положении ЦБ о годовом отчете!!!

[Chery]

Я тоже из Яндекса надергал лоскутков большое количество, добавил немного из 62а и 89п, вструмил это все в канву п.5.1.4. Указаний 1069-У и вот что получилось:
В группу финансовых рисков включаются риски, связанные с финансовой деятельностью банка. К финансовым рискам относятся кредитный риск, риск ликвидности, рыночный риск, риск изменения процентных ставок, базисный риск, валютный риск, рыночный риск, риск легализации (отмывания) доходов, полученных преступным путем, риск инфляции, риск неплатежеспособности.
Кредитный риск - это риск возможных потерь Банка в результате несоблюдения заемщиком условий кредитного договора. В течение отчетного периода банк осуществлял классификацию ссуд по кредитным рискам в соответствии с требованиями Инструкции ЦБ РФ № 62а от 30.06.1997, стремясь минимизировать число ссуд, относящихся к 3 и 4 группам риска. Для снижения кредитного риска банком осуществляется проверка достоверности кредитной истории, финансового состояния заемщика и комплекта документации, необходимой для получения кредитов.
Риск ликвидности - риск возможного невыполнения банком своих денежных обязательств или необеспечения требуемого роста активов. Для минимизации этого риска банк осуществлял следующие мероприятия: поддержание оптимально сбалансированой структуры баланса, лимитирование позиций по всем финансовым инструментам, определение политики проведения операций на межбанковском депозитном рынке, контроль за соблюдением установленных Банком России нормативов ликвидности кредитных организаций.
Риск возникновения у кредитной организации финансовых потерь (убытков) вследствие изменения рыночной стоимости финансовых инструментов торгового портфеля называется рыночным риском. В соответствии с Инструкцией № 89-П от 24.09.1999 рыночный риск подразделяется на валютный, процентный и фондовый (ценовой).
Валютный риск представляет собой риск по открытым уполномоченным банком позициям в иностранных валютах и драгметаллах. Для минимизации валютного риска в системе управления рисками предусмотрены ограничения на предоставление займов, требующих перевода иностранной валюты. Кроме того, введены ограничения на ОВП по каждой валюте, с которой может работать банк.
Кредитный, валютный и риск ликвидности могут повлечь возникновение риска пересчета показателей финансовой отчетности. Для минимизации данного риска банком применяются процедуры независимого аналитического учета (расчета) с последующей сверкой результатов.
Риск изменения процентных ставок (процентный риск) является рыночным риском и возникает по финансовым инструментам, чувствительным к изменениям процентных ставок, за исключением балансовых инструментов, приобретенных для целей инвестирования (Инструкция № 89-П от 24.09.1999).
Процентный риск связан с различными рисками, в том числе с риском пересмотра ставки, когда момент изменения процентных ставок не совпадает со сроками движения денежных средств, базисным (основным) риском, когда меняется соотношение между процентными ставками различных банковских инструментов с разной кривой доходности, риском кривой доходности, сочетающим в себе и риск переоценки, и базисный риск и т.д.
Управления процентным риском осуществляется в рамках системы внутреннего контроля:
- процедурами утверждения исключений из правил, предусмотренных политикой банка;
- процедурами подтверждения достоверности и точности данных, используемых в моделях управления процентным риском и других средствах управления;
- регулярной проверкой независимыми аудиторами систем оценки, мониторинга и внутреннего контроля за процентным риском.
Фондовый (ценовой) риск представляет собой рыночный риск по финансовым инструментам, чувствительным к изменению рыночных цен на фондовые ценности, за исключением балансовых инструментов, приобретенных для целей инвестирования (Инструкция № 89-П от 24.09.1999). Так как ценовому риску в первую очередь подвержены те балансовые и внебалансовые счета, которые переоцениваются для целей представления финансовой отчетности (например, ценовой риск присутствует в таких статьях баланса, как инвестиционные ценные бумаги, спекулятивные позиции, прочая недвижимость во владении и т.д.), управление ценовым риском в рамках системы внутреннего контроля заключается в независимом аудите системы внутреннего контроля в части, касающейся операций с ценными бумагами, отслеживании ценообразования, содержащего предельные уровни допустимого риска с последующим заключением сделок РЕПО.
По высокорисковым финансовым инструментам возможно возникновение риска неэффективности, который представляет собой процентный риск по инструменту, возникающий при получении дохода по этому инструменту меньшего, чем доход по наиболее надежным государственным ценным бумагам. Уменьшение данного риска осуществляется прежде всего путем снижения расходов, связанных с исполнением сделок.
Базисный риск характеризуется как разница между наличной ценой базисного актива и фьючерсной ценой в момент окончания хеджирования. Так как за отчетный период банк не работал с ПФИ, базисный риск в его деятельности отсутствовал.
Инфляционный риск оценивается как вероятность того, что покупательная способность инвестиции будет разрушена инфляцией. Для снижения инфляционного риска банк осуществляет управление (лимитирование и диверсификацию) длинными активами.
Риск неплатежеспособности связан с возможной потерей платежеспособности клиентом-дебитором. Для снижения данного риска банк осуществляет финансовый мониторинг клиенитов по данным их текущей отчетности, а так же сбор дополнительной информации о клиентах, позволяющей своевременно принять решение об их неплатежеспособности.
Риск легализации (отмывания) доходов, полученных преступным путем - риск придания правомерного вида владению, пользованию, или распоряжению денежными средствами или иным имуществом, полученными в результате совершения преступления, за исключением преступлений, предусмотренных ст.ст. 193, 194, 198, 199 УГ РФ. Управление данным риском в отчетном году проводилось в рамках существующей системы внутреннего контроля. В настоящее время в банке создается специальная система внутреннего контроля в соответствии с федеральным законом 115-ФЗ и руководящими документами ЦБ РФ (рекомендациями 137-Т, указаниями №160-У и 161-У).
К функциональным рискам относится группа рисков, обусловленных деятельностью самого банка. Наиболее важными из них являются: стратегический риск, технологический риск, риск операционных и накладных расходов, депозитарный риск, внедренческий риск.
Стратегический риск представляет собой так называемую системную неопределенность, то есть совокупный результат динамики общественно-политических, экономических, научных и других факторов, и характеризует вероятность принятия банком стратегии своего поведения на рынке, неадекватной складывающимся на нем тенденциям. Для снижения стратегического риска банком осуществляется мониторинг и анализ всех возникающих в обществе тенденций, своевременное обсуждение на совете директоров банка системообразующих (системоизменяющих) событий и выработка адекватной реакции на них, а так же стратегическое планирование своей деятельности.
Технологический риск - риск потери доходов (возникновения убытков), в результате нарушений банковской технологии. Технологический риск банк снижает утем проведения комплекса мероприятий в рамках внутрибанковского контроля, направленного, прежде всего, на проверку соблюдения сотрудниками банка установленных правил учета, документооборота и разграничения ответственности.
Частным случаем технологического риска, является риск операционных и накладных расходов - риск потери части доходов или капитала в связи с проблемами при предоставлении продукта или услуги. Последствия данного риска - ошибки в счетах клиентов, неточности в управленческих информационных системах, неспособность выявить такие факты мошенничества, как выписки чека против неинкассированных сумм или фиктивных векселей и т.д. Управление данным риском осуществляется в рамках системы внутреннего контроля и включает в себя систему защиты доступа клиентов к финансовым услугам, прежде всего предоставляемым по Интернету,
всесторонний план действий на случай непредвиденных обстоятельств, возникающих в процессе электронной обработки данных, а также наличие альтернативных электронных систем предоставления услуг, систему контроля за осуществлением сверки данных.
Депозитарные риски возникают в связи осуществлением банком депозитарной деятельности. Наиболее существенными из них являются риски, а так же риск возникновения ответственности перед третьими лицами.
Снижение риска совмещения депозитарной деятельности с другими видами деятельности осуществляется путем строгого разграничения полномочий между сотрудниками депозитария и сотрудниками других подразделений банка, создания отдельного внутрибанковского контроля по депозитарной деятельности.
Риск возникновения ответственности перед третьими лицами вследствии неправильного учета банком проводимых депозитарных операций банк снижает прежде всего путем страхования ответственности перед третьими лицами в страховых компаниях, имеющих лицензию на осуществление данного вида страхования.
Внедренческий риск представляет собой риск принятия неправильных решений относительно применения новых (прежде всего информационных) технологий в обеспечении работы банка, приведших к к потере доходов (возникновению убытков). С целью минимизации указанного риска банком предъявляются требования к адекватности гарантий и поручительств по внедряемому проекту, требования объективного протокола учета данных по внедряемой технологии. Кроме того, банком осуществляется независимая экспертиза проекта на всех стадиях его реализации.
К прочим относятся риски, не вошедшие в финансовые и функциональные риски. Это прежде всего риск несоответствия и риск потери репутации.
Риск несоответствия - это риск потери части доходов или капитала, возникающий при нарушении или несоблюдении законов, инструкций, положений, предписаний или принятых этических норм. Так как этот риск может появиться в силу двусмысленности и неапробированности законов или правил, регламентирующих опредленные виды деятельности банка или его клиентов, основные усилия по минимизации данного риска банк направляет на повышение юридической и профессиональной грамотности сотрудников банка, а так же применение наиболее апробированных программных систем в области банковского законодательства.
Управление риском несоответствия в рамках системы внутреннего контроля включает в себя: проверки на предмет соблюдения норм, осуществляемых соответствующим должностным лицом, использование процедур, предусмотренных в Законе о тайне банковских операций, касающихся разглашения информации о крупных сделках с наличными средствами, о переводах значительных сумм средств, исключений в отношении отдельных клиентов, состоящих на расчетно-кассовом обслуживании, информации об открытии счетов и подтверждении личности или сферы деятельности клиента, проверки рекламных объявлений и информации об условиях депозитно-ссудных операций, осуществляемые комитетом по соответствию до того, как они будут напечатаны и др.
Под риском потери репутации понимается риск потери части доходов или капитала в связи с негативным общественным мнением относительно банка. Риск потери репутации может привести к судебному процессу, финансовым потерям или напряженной ситуации с доходами или отрицательно сказаться при получении лицензии на право ведения банковской деятельности. Для снижения риска потери репутации банком проводятся следующие мероприятия: назначение одного из сотрудников банка в качестве представителя по связям с общественностью, наличие процедуры официального, последовательного и своевременного рассмотрения жалоб клиентов, учет этических норм, определяющих общие принципы кодекса поведения.

[AlexS]

To Chery!
На самом деле предложенная классификация рисков несколько искусственна, так как часть финансовых рисков , перечисленных в данной статье к рискам, как таковым, не относится, а часть данной классификации можно отнести к операционным рискам по Базельским стандартам. Риск легализации, указанный в статье, нельзя при всех раскладах отнести к рыночным (или финансовым). Он скорее операционный. Риск неэффективности также риском не является, так как причины превышения расходов над доходами могут быть любые. И падение стоимости активов, и удорожание стоимости пассивов, а это рыночные риски и высокие общебанковские расходы, которые никак не измеряются таким понятием, как риск.
От души спасибо за информацию. Думаю теперь понятнее, как писать ответ ЦБ РФ.
Но все-таки хотелось бы единообразия в определениях рисков, чтобы избежать двойного толкования. Уж тем более со стороны ЦБ РФ, который так много говорит нам о переходе на международные стандарты и толкует про Базельский аккорд.
С уважением,

[AlexS]

А уж инфляционный риск подавно был и остается процентным.

[Chery]

To AlexS
ИМХО, пояснительная записка не является полигоном для оттачивания дифиниций. Если ЦБ хочет видеть мой отчет именно по этому перечню рисков - пусть его получит. Дуб на ветру ломается, а былинка пригибается. Будем былинками.
С уважением...

[MVVD]

Chery
Абсолютно верно

[Doomer1]

Chery

Круто!

С уважением.

[Trinity]

Коллеги, материалы по интересующей вас тематике можно найти в книге
"Банковское дело: Стратегическое руководство". Под редакцией Владимира Платонова, Майкла Хиггинса. Издательство "Консалт-банкир" 2001г.
Книгу мы заказали на озоне.
Успехов !

[Red Hill]

Chery
Прекрасный труд!
Я ваш должник.

[Mik_Gor]

Chery

Труд потрясающий!!!

Особенно впечатляет:

[i]Управления процентным риском осуществляется в рамках системы внутреннего контроля:
- процедурами утверждения исключений из правил, предусмотренных политикой банка;

Если не секрет, то очень интересен источник.

[Chery]

To Mik Gor

http://www.iia-ru.divo.ru/info3.html

см. последний абзац в главе "процентныц риск"
С уважением...

[Dr_Head]

Chery

Вы считаете, что необходимо дать определения рисков, если попросили методы управления?

[Chery]

To Dr Head
Если бы ЦБ прописал в 5.1.4 только те риски, которые он же определил в своих руководящих документах (кредитный, а так же рыночный и его производные - валютный, процентный и фондовый), то тогда вы были бы правы.
Но ЦБ умудрился запрячь в одну колесницу коня и трепетную лань: не разъяснив, что он понимает под остальными рисками, требует отчета по их управлению. Это напоминает известный отрывок из монолога в исполнениии Семена Фарады:
- заверните мне две штуки
- две штуки чего?
- ну, этого
- чего этого?
- да вы сами знаете чего этого.
ИМХО, чтобы ЦБ понял какими методами мы управляем какими рисками, нужно эти риски определить.
Например, если я определю риск потери репутации как потерю доходов в связи с негативным мнением о банке "у пацанов", то методы уменьшения этого риска будут соответствующие: систематическое посещение сауны в окружении "своих", забивание стрелок и своевременная плата в общак.

[Mik_Gor]

Tо Chery

Не просто ссылка, а прямо месторождение.

Большое спасибо!!!

Большая просьба, подскажите, пожалуйста, что имеется в виду по "рентабельностью банка от отдельных доходов по их видам".

Заранее благодарна.

[Полевой Цветок]

Что есть "степень концентрации рисков" и как это описать?

[Dr_Head]

Долевое распределение.