Рейтинг "В++" означает, что банк относится к классу заемщиков с удовлетворительным уровнем надежности. Риск несвоевременного выполнения обязательств невысокий, вероятность реструктуризации долга или его части незначительна.

В результате проведенного анализа были выявлены следующие ключевые факторы, определяющие рейтинговую оценку "B++".

Основным фактором, поддерживающим рейтинговую оценку банка, является наличие собственников, обладающих высоким уровнем надежности. Главным акционером банка является Республика Марий Эл в лице Министерства государственного имущества республики. Данный акционер владеет более 70% акций. Это повышает потенциальные возможности банка по фондированию, а также по размещению средств, снижает ряд административных рисков и повышает уровень доверия клиентов и партнеров.

Анализ кредитной политики и структуры ссудной задолженности банка выявил высокое качество кредитного портфеля банка "Йошкар-Ола". Просроченная задолженность по выданным кредитам у него на 1 января 2009 года отсутствует. Также на высокое качество ссудной задолженности указывает полное отсутствие в структуре ссудной задолженности проблемных и безнадежных ссуд.

В 2008 году показатели рентабельности банка находились на высоком уровне. Показатель "балансовая прибыль/средний уровень собственного капитала" в 2008 году составил 37.5%, что в 1.5 раза лучше результатов 2007 года (25.2%). По банковской системе РФ в целом значение показателя "балансовая прибыль/средний уровень собственного капитала" за 2008 год составило всего 13.3%.

В качестве позитивного фактора выступает позитивная динамика прибыли. В 2008 году прибыль до налогообложения банка выросла в 2 раза до 39.3 млн руб., в то времы как прибыль банковской системы РФ снизилась на 19.6% по сравнению с результатом 2007 года. Рост прибыли банка определяется быстрым ростом объемов комиссионных и процентных доходов при умеренном росте резервов на возможные потери по ссудам и операционных расходов. Положительная динамика прибыли свидетельствует об эффективности политики банка даже в условиях финансового кризиса.

В структуре активов банка низка доля ценных бумаг. По данным на 1 января 2009 года доля ценных бумаг в активах банка составила около 0.002%, что в условиях мирового финансового кризиса является важным фактором надежности на фоне очень высокой волатильности фондовых рынков. Невысокие объемы ценных бумаг в активах банка повышают стабильность денежных потоков и упрощают риск-менеджмент текущей деятельности банка.

В качестве негативного фактора выступает невысокий объем собственного капитала и активов банка. Капитал банка на 1 января 2009 года был равен 131.4 млн руб., активы - 977.2 млн руб. Небольшие объемы собственного капитала и активов ослабляют позиции банка в конкурентной борьбе и соответственно снижают его потенциал по расширению деятельности. На долю банка с учетом филиалов банков из других регионов приходится только 5% депозитов физических лиц, 7% платежей и немногим более 2% выданных в регионе кредитов.

Банк "Йошкар-Ола" характеризуется низкими темпами роста основных показателей (активы, обязательства, ссудный портфель, капитал). В последние годы они значительно отстают от соответствующих темпов роста по стране в целом. Продолжение данной тенденции будет приводить к ухудшению конкурентной позиции банка.

Анализ выявил высокую долю краткосрочных обязательств в структуре пассивов. На обязательства до востребования и на 1 день приходится 63.5% всех обязательств, а на обязательства свыше 90 дней приходится всего 18.6%. Таким образом, на краткосрочные обязательства приходится более 80% всех обязательств.

Несмотря на то, что активы и пассивы достаточно сбалансированы по срокам, это значительно повышает риски потери ликвидности в условиях финансового кризиса, характеризующегося значительной волатильностью денежных потоков в банковском секторе.

Банк "Йошкар-Ола" относится к числу средних региональных российских банков и является единственным региональным банком в Республике Марий Эл. Банк предоставляет все основные виды банковских продуктов и услуг в рублях и валюте. Чистые активы банка по итогам 2008 года составляют 977.2 млн руб., собственный капитал - 131.3 млн руб. На 1 января 2009 года банк занимал 673 место по активам среди всех банков России. Банк - участник системы страхования вкладов.

Кредитный рейтинг, а также любая информация и выводы, содержащиеся в пресс-релизе, должны рассматриваться исключительно как мнение о кредитоспособности, а не рекомендация по покупке-продаже ценных бумаг или предоставлению банку заемных средств.

Рейтинговое агентство AK&M не принимают на себя никакой ответственности в связи с любыми интерпретациями, выводами и последствиями, связанными с применением третьими сторонами результатов проведения рейтинговой оценки.

Рейтинговое агентство АК&М является ведущим независимым национальным рейтинговым агентством в России. Начало рейтинговой деятельности - 1993 год.

Основным направлением деятельности Рейтингового агентства АК&М является присвоение рейтингов различным объектам, составление рейтингов, позиционирующих компании и регионы, проведение комплексных аналитических исследований.

Рейтинговое агентство АК&М аккредитовано СРО "Национальная фондовая ассоциация".

Источник: AK&M