Окончательный рейтинг будет присвоен после получения всей документации по выпуску, если она будет соответствовать полученной ранее.

Требования по облигациям будут считаться, по крайней мере, равными по порядку очередности исполнения остальным требованиям необеспеченных и несубординированных заемщиков, за исключением случаев, определенных соответствующим законодательством. По законодательству Республики Казахстан требования вкладчиков – физических лиц имеют более высокую приоритетность, чем другие приоритетные необеспеченные требования кредиторов. По состоянию на конец 1-ой половины 2005 года депозиты физических лиц составляли примерно 41% общих пассивов согласно отчетности банка по МСФО. Положения по выпуску обязывают банк заключать все транзакции объемом более 1.5 млн. долл. на рыночных условиях, поддерживать коэффициент достаточности капитала, рассчитанный в соответствии с требованиями Базельского соглашения, на уровне 13%, а также ограничивают выплаты дивидендов на уровне 50% чистой прибыли за один год. Кроме того, условия выпуска содержат положение о перекрестном невыполнении обязательств и ограничения по предоставлению активов в виде обеспечения, что допускает определенную степень секьюритизации банком. В случае проведения таких сделок Fitch рассмотрит характеристики и масштаб какого-либо избыточного дополнительного обеспечения на предмет потенциального влияния на требования необеспеченных кредиторов.

Источник: Fitch Ratings